sh.sePublications
Change search
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Är Sharpekvoten skarp nog?: En studie om Sharpekvoten är tillräcklig för att bedöma avkastning i förhållande till risktagande vid aktieinvesteringar
Södertörn University, School of Social Sciences.
Södertörn University, School of Social Sciences.
2015 (Swedish)Independent thesis Basic level (degree of Bachelor), 10 credits / 15 HE creditsStudent thesis
Abstract [sv]

Bakgrund: Under flera årtionden har handeln med aktier och värdepapper moderniserats och utvecklats. En investerare kan idag placera en order för att köpa en aktie över hela världen. Investerare letar alltid efter nya aktier att investera för att maximera sin avkastning dock medför detta en risk. Att analysera en investering kan göras på flera olika sätt där Sharpekvoten är en av flera sätt att analysera på. Tidigare har Sharpekvoten oftast använts vid analys av fonder och inte aktier och i tidigare forskning används Sharpkvoten flitigt men flera olika parametrar används då.

Syfte: Studiens syfte är att undersöka skillnaderna i portföljer med aktier med låg risk kontra portföljer med aktier med hög risk och se vilken av dessa typer av portföljer som gett bäst avkastning, i förhållande till den risk som tagits. Sharpekvoten kommer att användas som ett nyckeltal för att svara på syftet.

Metod: Studien har behandlat aktier på den Svenska, Amerikanska och Japanska marknaden och på dess Large- och Small cap marknader. Utifrån den data som har samlats in har en kvantitativ studie utförts för att sedan analyserats i förhållande med de teorier och studier som har berörts. Studien har även kompletterats med intervjuer för att bredda analysen och tänkanden kring hur investerare agerar vid hög risk aktier.

Resultat: Sharpekvoten är högre på den svenska och japanska marknaden på respektive lands large cap samt 1st section. Intervjuerna som gjordes gav svaret att den bästa strategin är att differentiera sin aktieportfölj och att högrisk aktier endast bör utgöra en liten del av portföljen. I analysen framkommer det att sharpekvoten inte kan ge ett entydigt svar på förhållandet avkastning och risk, då det är vår uppfattning att avkastningen påverkas av en mängd andra faktorer.

Place, publisher, year, edition, pages
2015. , 35 p.
Keyword [en]
Sharpe ratio, Risk, Reward, Analysis
Keyword [sv]
Sharpekvot, Risk, Avkastning, Analys
National Category
Business Administration
Identifiers
URN: urn:nbn:se:sh:diva-27963OAI: oai:DiVA.org:sh-27963DiVA: diva2:842446
Subject / course
Business Studies
Uppsok
Social and Behavioural Science, Law
Supervisors
Examiners
Available from: 2015-07-22 Created: 2015-07-20 Last updated: 2015-08-18Bibliographically approved

Open Access in DiVA

fulltext(988 kB)182 downloads
File information
File name FULLTEXT01.pdfFile size 988 kBChecksum SHA-512
f781c111d46bbee03aae4d5d1260c4654560f93d87734941695a407ceeb36dc7e23333ce464a41193f041a94018305b9f278b182d95360953ab7ee7586f24f17
Type fulltextMimetype application/pdf

By organisation
School of Social Sciences
Business Administration

Search outside of DiVA

GoogleGoogle Scholar
Total: 182 downloads
The number of downloads is the sum of all downloads of full texts. It may include eg previous versions that are now no longer available

Total: 112 hits
CiteExportLink to record
Permanent link

Direct link
Cite
Citation style
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Other style
More styles
Language
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Other locale
More languages
Output format
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf